El ahorro voluntario, ese que se hace de forma adicional en la cuenta de Afore es presentado actualmente como una alternativa atractiva para ahorrar y obtener intereses que, dependiendo de tus objetivos, puede ser utilizado como una inversión futura o para aumentar el monto la pensión. La alternativa ha funcionado en el sentido que se han registrado cifras de ahorro récord por parte de la gente, es decir, que muchas personas han estado guardando su dinero en su cuenta de Afore, pero ¿en realidad conviene invertir dinero en la Afore? ¿dónde es mejor ahorrar, en Cetes o en Afore?
Afores, cifras récord
Hasta abril de 2019, el Ahorro Voluntario total en el sistema de Afores llegó a 77 mil 196.9 millones de pesos, un 18.6% más que en todo el 2018. Según la Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (Consar) de abril de 2013 a abril de 2019 el Ahorro Voluntario creció 125%, lo que significó que pasó de 15.8 mil millones a 77.2 mil millones de pesos, la cifra más alta hasta ahora registrada en el Sistema de Ahorro para el Retiro (SAR).
Esto sin duda es algo que le conviene al país, no olvidemos que las Afores se inventaron para contar con un dinero que sería utilizado para financiar (entre otras cosas) obra pública y que a cambio trabajadores y Afores recibirían el pago de un interés por “prestar” y administrar respectivamente esos recursos, pero aquí una pregunta pertinente sería ¿el trabajador recibiría más dinero si lo invirtiera en Cetes en lugar de hacerlo en su Afore?
Uno de los grandes problemas de las Afores es que al menos desde 2016 han registrado mucha volatilidad, ello repercutió en los intereses de los trabajadores que tienen ahí el dinero de su pensión, entonces como las Afores han estado perdiendo dinero se han convertido en un instrumento riesgoso hasta cierto punto, pero solamente en el sentido en que los intereses se han estado diluyendo, no así el capital ahorrado, ese está garantizado.
Cetes o Afore ¿cuál conviene más?
Hablando sólo de la parte de los intereses que una y otra ofrecen, hicimos un ejercicio para presentar los rendimientos que uno y otro instrumento pagarían a sus clientes por 25 años de ahorro.
En ambos casos tomamos como base un ahorro inicial de 200 mil pesos, para la Afore calculamos con un hombre de 40 años que ahorrará durante 25 años (hasta sus 65) mil pesos mensuales, es decir 12 mil cada año y lo que la Afore le estaría pagando en intereses por ese tiempo y por aumentar su cuenta cada mes serían 333 mil 741 pesos.
Por otro lado, esa misma persona invirtiendo 200 mil pesos en Cetes obtendría en 25 años, 361 mil 160.5 pesos, es decir 27 mil 419.50 pesos más que en la Afore, pero esta cantidad corresponde sólo a intereses generados por su inversión inicial de 200 mil pesos a un plazo de un año, es decir no considera el ahorro constante de mil pesos mensuales por 25 años.
Si consideramos el mismo ahorro adicional de mil pesos cada mes (12 mil al año), las cifras cambian y los intereses en 25 años sumándole el ahorro constante serían de 866 mil 465 pesos, sin duda más de lo que entregaría cualquier Afore.
Conclusiones:
En esta información hay que considerar cosas bien importantes: en el caso de las Afores ellas nos obligan a ahorrar y eso es lo que permite que muchas personas puedan contar con una pensión, aunque la mayoría de las veces es muy pequeña. Para ahorrar en Cetes la persona debe tener una educación y disciplina financiera que le permita ejecutar este plan de ahorro con todo rigor, además que deberá contar con un capital inicial de 200 mil pesos para este ejemplo, sin embargo si quien comienza a ahorrar para su retiro desde que comienza a trabajar puede alcanzar la meta que estamos planteando aquí (e incluso superarla), de modo que es importante adquirir una educación financiera que nos haga mirar los beneficios de invertir a plazos largos pensando en lo que haremos para cuando llegue el momento en el cual dejemos de ser productivos.